首套房贷首付上升弊大于利

2011年5月以来，楼市总是频频传出“噩耗”，先是浙江包括建行、中行、农行浙江省分行等收紧房贷，把首套房首付公开上调至四成，基准利率上浮5%-10%，市场质疑声尚未平息，广州又传出多家银行首套房首付比例也实施上调，旋即北京跟风，部分银行将首套房贷首付上涨至四成，不排除各地银行的蠢蠢欲动。首套房贷首付上升，已在楼市引起事实上的连锁反映，而且这种后果不可低估。

“屋漏偏逢连夜雨”，银监会相关人士在此敏感时刻在首套房贷首付成数提高上再添薪火，称首套房首付上调至四成、五成都属正常情况。银监会如此表态，无疑是为各地楼市首套房贷首付提高提供了一个最好的“籍口”。本来银根紧缩，已经造成房企开发资金链紧绷，调控对房企而言亦已产生实质性影响。而现在银根紧缩竟然无限扩大，实施“一网打尽”，有点“赶尽杀绝”，真正的刚性需求似乎也成为银行规避风险的目标对象，首套房首付增加、基准利率上浮以及不断的加息，购房门槛的提高，再度说明，调控已经不再是抑制高房价那么简单了。

银行对购房者的房贷越卡越紧，抑制金融风险或许是一个冠冕堂皇的说法，而调控之中的银根紧缩政策从控制房企的贷款已逐渐扩大到个人房款上。目前大部分一、二线城市由于调控抑制高房价并不十分明显，个人购房信贷额度普遍提高，也致使银行“寅吃卯粮”，一些银行在个人房贷上，4月份的额度提前用完，而三个月之前的贷款仍未见踪影。一方面“一贷难求”开始在各大城市蔓延，另一方面，房贷族已不堪重负到处筹钱，购房者任由银行“宰割”，基本没有回旋余地，倘若首套房房贷首付提高全面实施，2011年下半年楼市后势将再至严峻状态。

调控，严控房贷增量，目的是抑制高房价，控制卖方市场，而现在银行上调首套房房贷首付比例，使在调控之下已艰难购房的刚需族“雪上加霜”，对买方市场的冲击，加大了调控的叠加效应，人为增加市场恐慌情绪，这是否有违调控的初衷，留下了令人难解的谜团。

无论如何，首套房贷首付提高，对首套房购买者所带来的影响及其压力是十分巨大的。在调控政策的持续之下，包括限购限贷多重逼迫，投资者或一些投机者已事实上是逼出了楼市，房价也正逐渐趋稳，这种状态之下，对真正刚需购房者而言，其购房先决条件便是依赖房贷优惠政策，而房地产市场的健康运营需要是一个良好市场秩序，调控效果基本兑现，信贷政策应该为刚需市场营造一个良好氛围，现在银行实施的反而是收缩个人信贷，抑制真正的住房需求，这就不是误伤的问题了。

银行“悍然”采取房贷首付提高、基准利率上浮等，有没有在调控轨迹中误入“歧途”，还是要市场说了算，倘若因为此类政策，人为制造刚需购房恐慌，或者根本不考虑供给和需求市场性，这已不仅仅是给楼市带来影响的问题了，更因为由此造成楼市预期逆转，对相关实体经济必然亦会带来连锁影响，那么，此举而引起市场的焦虑或明显加剧，利弊也立见分晓。